王素珍：互联网金融监管各项政策会逐步确定

    “2014中国金融论坛”于5月14-15日在北京召开，本次论坛主题为“全面深化金融体制改革与实体经济增长”。中国支付清算协会副秘书长王素珍表示，我国的互联网金融行业正处在一个最好的时期，建立市场、自律、监管三位一体风险防范非常有必要。

　　以下是发言实录：

　　王素珍：各位来宾、女士们、先生们，大家下午好。很高兴参加科博会中国金融论坛，也很感谢主办方给了我们这样一个很好的学习、沟通与交流的机会。我发现现在每一个与互联网或者是关于金融论坛，都会或多或少涉及到互联网金融，只要涉及到互联网金融这样的论坛就会很火爆，这说明目前互联网金融正处在一个十分火热的时期。

中国支付清算协会副秘书长王素珍

　　今天论坛主题是互联网金融行业的自律与风险防范。我希望通过这样的一个交流，能够找到一个理想的方式，建立起市场自律和监管三位一体的风险防范体系，将互联网金融的火热转化成长期可持续发展。

　　今天我想和大家交流的主题是用最好的方式迎接互联网金融最好的时代。首先，我认为我国互联网金融发展正处在一个天时地利人和这样的一个环境时期。第一，关于天时怎么讲？在风控政策学有一个名词就是政策之窗，这个名词的含义就是当问题政策政治等因素同时汇集在一起的时候政策之窗就将打开。所面临问题也将面临政策的决策议程，当前互联网金融就处在政策之窗打开的时期。互联网金融之所以能够成为多钱最热门的话题，与余额宝的横空出世，P2P的迅速发展还有众多的专家学者对互联网金融进行了全面理论解释和宣传以及新一届政府对经济结构转型升级和寻找新增长点的期望要素相关。国务院将互联网金融写入了政府工作报告，充分表明政府对互联网金融的高度重视和殷切期望。

　　当然政策之窗是有关闭时间的，关于促进互联网金融发展的指导意见和相应的监管细则即将发布。互联网金融管理的各项政策会逐步确定，互联网金融将进入一个平稳有序的发展时期。随着政策之窗的关闭，互联网金融的热度也将会趋于稳定，随着政策之窗关闭届时做好充分准备的互联网企业应当做好适应的准备。可以想像谁能够做好这样的准备，谁就有可能取得巨大的成功，到时候谁是裸泳者也将水落石出。

　　第二地利是指互联网本身飞跃促使互联网金融走向繁荣，互联网对于音乐、传媒等行业的影响，来不开MP3和高速通信网络和智能移动终端等新技术的应用，而大数据、云计算、移动互联网等一系列的技术的发展使得整个互联网金融商业模式的运行成本大幅度降低。金融市场的互联网变革不可阻挡，我非常希望看到金融行业能够充分利用互联网的地利降低交易成本，减少信息不对称，防范金融风险，并推动金融行业健康发展。

　　第三人和，首先互联网金融满足了一部分的金融需求。近年来我国金融市场虽然取得长足的发展，金融服务仍旧不能满足所有金融客户的需求。互联网金融横空出世背后的商业价值基于广大的市场需求，其次互联网金融培养一部分的客户的需求，好的产品不是需求决定供给，而是供给决定了需求。目前来看集支付、理财、生活、社交、电商等服务内容为一体的智能手机客户终端深受广大消费者的青睐，未来在时间碎片化、信息碎片化的时代前景下用户随时随地获取信息，飞翔信息的需求将更加的强烈。社交金融化，金融社交化的趋势也会很明显。互联网金融将会不断夯实自己的客户基础。

由此可见，我国的互联网金融行业正处在一个最好的时期。那么，我们如何来应对或者说迎接互联网最好的时期呢，我认为建立市场、自律、监管三位一体风险防范非常有必要。第一要坚持大市场的概念，金融经过了几百年的发展，想在业务模式方面发生重大的变革不是一朝一夕就能完成。互联网金融很多时候是在技术、流程、市场等领域的革新。按照熊彼特的创新理论，这些都应该是属于创新。互联网金融是创新的产物，创新就是对既有体系的突破或者是毁坏。而对于新生事物我们不仅要有包容事物的态度，更要有让市场在资源配置中起决定性作用的鉴定坚定信念。互联网金融热潮让大家看到了目前互联网金融门槛低、回报高、覆盖广、监管松这样的特点，自然要纷纷下水想试试能否捞一桶金。随着监管政策逐渐明确，金融体系不断完善和市场格局的形成，全社会做金融的现象我想是不会发生。互联网金融的热度也会减弱。但是发展将会更加平稳、有序。在这个过程当中要更加依托市场的力量而非群众的手段，要通过市场手段进行调整，可能会增长互联网金融发展的成本，甚至会降低社会的整体效率。互联网金融要想实现跨越式发展，不应该陷入旧有的管理之中，而要做到尊重市场，要加强防范前提下尽可能的鼓励互联网金融行业的发展。

　　第二要建立增自律的体系，在一个产品或者是行业创新初期人们对其性质可能引发的风险可能还不太会了解，这种情况下实施前面的政府监管就会面临抑制市场活力和维护市场秩序的两难选择。无论是监管过度或者是监管不足都会导致较高成本，可以考虑建立自律性组织，实施柔性管理，充分发挥行业自律作用是推动互联网金融行业健康发展的重要保障。

　　目前涉及互联网金融的自律组织应该说还是很多，人民银行也在牵头成立中国互联网金融协会，近期要召开发行者会议，正式向民政部递交筹建兴起。很多行业自律规则是有行业标杆企业共同确立，往往是这些企业已有的行为准则，而那些较小企业无法参与到自律规则制定中，适应起这些制定规则中往往有难度，往往就不遵守自律规则，就陷入了自愿式协商的贝伦之中。需要我们在制定自律规则时，广泛征求意见，使自律规则具有较强的适应性。自律组织要建立一定自律管理手段，要惩罚数据共享和平台系统在工作中的抓手。对于行业自律规则而言对P2P平台实行自律登记，对于银行对市场发债，对于私募基金的管理方式对P2P网站机构实行自律登记，建立行业白名单，奠定自律的基础，引导行业经营，促进行业发展。同时实现信息共享，共同防范行业风险。

　　第三要制定强监管的制度，强监管不是大而全的监管，对于互联网金融行业而言，传统机构准入、规模指标、产品审批、从业资格限制并不完全适应。风险管理和金融下意识权益保护是互联网金融监管的两大核心，对于已经暴露并且明确的风险，比如客户资金安全、信息安全，网络平台流动性等方面急需强监管。互联网金融企业不能将箭杆机构示范的善意作为肆意破坏金融市场秩序或者是侵害金融消费者的权益的通行证，进而造成公众悲剧发生。目前互联网金融各项监管政策发布在即，P2P网络借贷企业不得自融，不得发布虚假信息，不能建立资金池，不能以自身名义进行担保等监管非常明确。从事互联网金融业务的企业要提前做好准备，不能因为无法达到监管政策要求就转而通过攻击政策。

　　我相信通过建立起市场、自律、监管三位一体的体系，互联网金融产业将呈现天时地利人和的东风，为我国经济社会健康有序发展，作出更大的贡献。

　　最后祝愿各位互联网金融企业能够取得巨大成功，谢谢大家。